تفاوت بین مشتقات و آینده

تفاوت کلیدی - مشتقات در مقابل آینده

تفاوت اساسی بین مشتقات و آینده در این است که مشتقات ابزارهای مالی هستند که ارزش آنها به ارزش یک دارایی اساسی دیگر بستگی دارد در حالی که آینده یک توافق نامه است ، برای خرید یا فروش یک کالای خاص یا ابزار مالی با قیمت از پیش تعیین شده در یک تاریخ خاص در آیندهبشربا توجه به رشد مداوم در بازارهای مالی ، تعدادی از سرمایه گذاران به طور فزاینده ای در بسیاری از ابزارهای مالی سرمایه گذاری می کنند. چنین ابزاری خطرات مالی را به همراه دارد زیرا ارزش آنها در معرض نوسانات قرار می گیرد. از مشتقات برای از بین بردن چنین خطرات با اطمینان از معامله آینده ، از جمله مشتقات استفاده می شود. بنابراین ، رابطه بین مشتقات و آینده این است که آینده ها نوعی مشتقات هستند.

مشتقات چیست؟

مشتقات ابزارهای مالی هستند که ارزش آنها به ارزش دارایی اساسی دیگر بستگی دارد. از مشتقات برای محافظت از خطرات مالی (برای کاهش خطر یک دارایی مالی در رابطه با عدم اطمینان از ارزش آینده آن) استفاده می شود و در زیر آمده است که اشکال پرکاربرد مشتقات است.

اشکال مشتقات

به جلو

یک قرارداد رو به جلو یک قرارداد بین دو طرف برای خرید یا فروش دارایی با قیمت مشخص در تاریخ آینده است. رو به جلو بیش از ابزارهای پیشخوان (OTC) است ، به این معنی که می توان آنها را با توجه به هرگونه نیاز معامله بین دو طرف بدون مبادله ساختاری سفارشی کرد.

آینده

آینده توافق نامه ای برای خرید یا فروش کالای خاص یا ابزار مالی با قیمت از پیش تعیین شده در یک تاریخ خاص در آینده است. معاملات آتی ابزارهای معامله شده با مبادله هستند ، به این معنی که چنین قراردادهایی فقط در مبادلات ساختاری معامله می شوند و فقط در اندازه های استاندارد در دسترس هستند.

گزینه ها

یک گزینه یک حق است ، اما تعهدی برای خرید یا فروش دارایی مالی در تاریخ خاص با قیمت از پیش اعلام شده نیست. دو نوع گزینه اصلی ، "گزینه تماس" و "گزینه قرار دادن" وجود دارد. گزینه تماس حق خرید است در حالی که گزینه قرار داده شده حق فروش است. گزینه ها ممکن است مبادله شده یا از طریق ابزارهای پیشخوان رد و بدل شوند.

مبادله

مبادله مشتق است که از طریق آن دو طرف به توافق برای تبادل ابزارهای مالی می رسند. در حالی که ابزار اصلی می تواند هرگونه امنیت باشد ، جریان نقدی معمولاً در مبادله ها رد و بدل می شوند. مبادله ها بیش از سازهای پیشخوان است.

آینده چیست؟

یک قرارداد آتی توافق نامه ای برای خرید یا فروش کالای خاص یا ابزار مالی با قیمت از پیش تعیین شده در یک تاریخ خاص در آینده است. معاملات آتی ابزارهای معامله شده با مبادله در بورس معاملات آتی هستند. برخی از قراردادهای آتی نیاز به تحویل فیزیکی دارایی اساسی دارند در حالی که برخی دیگر به صورت نقدی حل و فصل می شوند.

مزایای آینده

نقدینگی زیاد

معاملات آتی مشتقات بسیار مایع (مناسب خرید و فروش سریع) از زمان تجارت از طریق مبادله هستند.

خطر پیش فرض کم

از آنجا که آنها توسط مبادله تنظیم می شوند ، قراردادهای آتی در مقایسه با مشتقات مانند جلو ، ریسک پیش فرض کم دارند.

اتهامات کم کمیسیون

هزینه های کمیسیون قابل پرداخت برای معاملات آتی در مقایسه با سایر مشتقات نسبتاً کم است

مضرات آینده

عدم سفارشی سازی

از آنجا که قراردادهای آتی ابزارهای استاندارد موجود در اندازه های استاندارد هستند ، آنها نمی توانند متناسب با الزامات معامله تنظیم شوند.

حداقل نیاز به سپرده

حداقل نیاز به سپرده قبل از به دست آوردن قرارداد آتی وجود دارد ، بنابراین در بعضی مواقع. سود حاصل از اتهامات کم کمیسیون ممکن است در برابر سپرده جبران شود.

شکل 01: شورای تجارت و تجارت شیکاگو و شیکاگو بزرگترین مبادله آینده در سال 2015 است

تفاوت بین مشتقات و آینده چیست؟

مشتقات در مقابل آینده

خلاصه - مشتقات در مقابل آینده

تفاوت بین مشتقات و آینده ها عمدتاً به دامنه آنها بستگی دارد. مشتقات از نظر دامنه گسترده تر هستند زیرا بسیاری از تکنیک ها را درگیر می کند در حالی که قراردادهای آتی در دامنه محدود هستند. هدف هر دو مشابه است زیرا آنها سعی در کاهش خطر معامله ای دارند که در آینده انجام می شود. در سال 2010 ، تخمین زده می شود که بازار مشتق جهان از 1. 2 چهار میلیون دلار فراتر رفته است. علاوه بر این ، شرکت CME Group (شورای تجارت و تجارت شیکاگو و شیکاگو) با بیش از یک گردش مالی بیش از 1 دلار به بزرگترین مبادله آینده در جهان در سال 2015 تبدیل شد.

حسن نیت ارائه می دهد: 1. "نمای هوایی ساختمان CME" توسط CME Group/Henry Delfo/Allan Schoenberg-CME Group (CC BY-SA 3. 0) از طریق Commons Wikimedia

پست های مرتبط:

درباره نویسنده: دلی

دلی دارای مدرک حرفه ای در مدیریت و حسابداری مالی است. او همچنین مدرک کارشناسی ارشد خود را در مدیریت بازرگانی به پایان رسانده است. حوزه های علایق وی شامل روش های تحقیق ، بازاریابی ، حسابداری مدیریت و حسابداری مالی ، مد و سفر است.

پاسخ دهیدلغو پاسخ

پست های برجسته

تفاوت بین تاج و علائم سرماخوردگی

تفاوت بین Coronavirus و SARS

تفاوت بین کروناویروس و آنفلوانزا

تفاوت بین Coronavirus و Covid 19

شاید خوشت بیاد

تفاوت بین قانون Ohm و قانون Kirchhoff

تفاوت بین بنزین اکسیژن و غیر اکسیژن دار

تفاوت بین گروه تمرکز و مصاحبه گروهی

تفاوت بین ویروس های DNA و RNA

تفاوت بین زنجیره غذایی و هرم غذایی

آخرین پست ها

• تفاوت بین متاتارسالژی و نوروما مورتون چیست
• چه تفاوتی بین Agenesis و Atresia وجود دارد
• تفاوت بین شبه و نقرس چیست
• تفاوت بین هیدروسفالی و مغزی شبه چه تفاوت دارد
• تفاوت بین لوله گذاری توالی سریع و لوله گذاری طبیعی چیست
• چه تفاوتی بین بیماری کلیه غالب اتوزومال و مغلوب وجود دارد

کپی رایت © 2010-2018 تفاوت بین. کلیه حقوق محفوظ است. شرایط استفاده و سیاست حفظ حریم خصوصی: قانونی.< Pan> تفاوت بین Coronavirus و SARS