2370. آینده امنیتی

(الف) برای اهداف این قانون ، اصطلاح "آینده امنیتی" تعریف مشخص شده در بخش 3 (الف) (55) قانون مبادله را دارد.

ج) به جز به حدی که مقررات خاص در این قانون حاکم باشد ، یا مگر اینکه زمینه ای در غیر این صورت نیاز داشته باشد ، مقررات آیین نامه و قوانین FINRA و سایر تفسیرها و سیاست های هیئت مدیره نیز برای تجارت قابل اجرا استآینده امنیتی.

(الف) اصطلاحات "کنترل" و "کنترل" ، "توسط" یا "تحت کنترل مشترک" کنترل می شود و دارای معانی مشابه در قانون 2360 است.

(ب) اصطلاح "اصلی واجد شرایط برای نظارت بر فعالیتهای آینده امنیتی" به معنای اصلی گزینه های ثبت شده است که مطابق با قانون NASD 1022 ، یا یک الزام آموزش مداوم عنصر را که به آینده های امنیتی و مسئولیت های اصلی برای آینده های امنیتی پرداخته است ، تکمیل کرده است. یک آزمون صلاحیت اصلاح شده برای گزینه های ثبت شده را که شامل آینده های امنیتی است ، یا یک سرپرست فروش اوراق بهادار اصلی اصلی که مطابق با قانون NASD 1022 است ، یا یک الزام آموزش مداوم در شرکت را تکمیل کرده است که به آینده های امنیتی و مسئولیت های اصلی مربوط می شود ، تصویب کرد. آینده امنیتی یا یک آزمون صلاحیت اصلاح شده برای سرپرست فروش اوراق بهادار اصلی اصلی.

FINRA ممکن است هر از گاهی چنین محدودیتی را در معاملات آینده امنیتی که تعیین می کند به نفع حفظ یک بازار عادلانه و منظم در آینده های امنیتی یا در اوراق بهادار اساسی تحت پوشش چنین آینده های امنیتی یا در غیر این صورت در منافع عمومی لازم باشد ، تحمیل کند. یا برای حمایت از سرمایه گذاراندر طول هرگونه محدودیت ، هیچ یک از اعضای هیچگونه معامله ای برای معاملات آتی امنیتی بر خلاف چنین محدودیتی تأثیر نمی گذارد.

(الف) هر عضو باید بیانیه افشای ریسک آتی امنیتی فعلی را به هر مشتری در یا قبل از زمان تأیید حساب مشتری برای معاملات آتی امنیت ارائه دهد. پس از آن ، هر بیانیه افشای ریسک آتی جدید یا تجدید نظر شده برای هر مشتری که دارای حساب تأیید شده برای چنین معاملاتی باشد ، توزیع می شود و یا در عوض ، حداکثر زمان تأیید یک معامله به هر مشتری که وارد می شود توزیع می شود. به یک معامله آتی امنیتی. FINRA هنگامی که بیانیه افشای ریسک آتی جدید یا تجدید نظر در آینده امنیت در دسترس باشد ، به اعضا توصیه می کند.

(ب) در صورتی که یک کارگزار یا نمایندگی با یک عضو دیگر در یک حساب Omnibus وارد سفارشات خود شود ، عضو دارای حساب باید اقدامات معقول و منطقی را برای اطمینان از این که چنین کارگزار یا فروشنده مقادیر معقولی از بیانیه افشای خطر آتی آینده امنیتی ارائه می دهد ، انجام دهد.

(ج) در صورتی که یک کارگزار یا نمایندگی معرفی کننده برای مشتریان خود سفارشاتی را با یا پاک کردن معاملات از طریق یک عضو به صورت کاملاً فاش شده وارد کند و این عضو حسابهای چنین مشتریانی را بر عهده داشته باشد ، مسئولیت ارائه بیانیه افشای ریسک آتی آینده امنیتی فعلیارائه شده در این بند (ب) (11) باید با عضو حامل حساب ها استراحت کند. با این حال ، چنین عضو ممکن است به نمایندگی حسن نیت کارگزار معرفی کننده یا فروشنده متکی باشد که بیانیه افشای خطر فعلی امنیت در رعایت بند (ب) (11) ارائه شده است.< SPAN> (ب) در جایی که یک کارگزار یا نمایندگی با یک عضو دیگر در یک حساب Omnibus وارد سفارشات خود می شود ، عضو این حساب را در اختیار دارد تا اطمینان حاصل کند که چنین کارگزار یا فروشنده مقادیر معقولی از افشای خطر آینده امنیتی را ارائه می دهدبیانیه.

(ج) در صورتی که یک کارگزار یا نمایندگی معرفی کننده برای مشتریان خود سفارشاتی را با یا پاک کردن معاملات از طریق یک عضو به صورت کاملاً فاش شده وارد کند و این عضو حسابهای چنین مشتریانی را بر عهده داشته باشد ، مسئولیت ارائه بیانیه افشای ریسک آتی آینده امنیتی فعلیارائه شده در این بند (ب) (11) باید با عضو حامل حساب ها استراحت کند. با این حال ، چنین اعضا ممکن است به نمایندگی حسن نیت از کارگزار معرفی کننده یا نمایندگی متکی باشد که بیانیه افشای خطر فعلی امنیت را مطابق با بند (ب) (11) تحویل داده است. (ب) که یک کارگزار یا فروشنده وارد سفارشات خود می شودبا داشتن یک عضو دیگر در یک حساب Omnibus ، عضو این حساب را در اختیار دارد تا اطمینان حاصل کند که چنین کارگزار یا فروشنده مقادیر معقولی از بیانیه افشای خطر آتی امنیت فعلی را ارائه می دهد.

(ج) در صورتی که یک کارگزار یا نمایندگی معرفی کننده برای مشتریان خود سفارشاتی را با یا پاک کردن معاملات از طریق یک عضو به صورت کاملاً فاش شده وارد کند و این عضو حسابهای چنین مشتریانی را بر عهده داشته باشد ، مسئولیت ارائه بیانیه افشای ریسک آتی آینده امنیتی فعلیارائه شده در این بند (ب) (11) باید با عضو حامل حساب ها استراحت کند. با این حال ، چنین عضو ممکن است به نمایندگی حسن نیت کارگزار معرفی کننده یا فروشنده متکی باشد که بیانیه افشای خطر فعلی امنیت در رعایت بند (ب) (11) ارائه شده است.

اظهارات حساب نشانگر امنیت و موقعیت های پول ، ورودی ها ، هزینه های بهره و هرگونه هزینه ویژه ای که در طول دوره تحت پوشش بیانیه ارزیابی شده است ، کمتر از یک بار هر ماه به هر مشتری که در آن حساب کاربری داشته باشد ارسال نمی شود. در طول ماه گذشته با توجه به قرارداد آتی امنیتی و سه ماهه برای کلیه مشتریانی که دارای موقعیت آتی امنیت باز یا مانده پول هستند ، ورود بوده است. هزینه های بهره و هرگونه هزینه ویژه ای که در دوره تحت پوشش بیانیه ارزیابی شده است ، در صورت عدم توجه به بیانیه ، به طور خاص مشخص نمی شود و در مورد تأیید معاملات قرار گرفته است. با توجه به آینده های امنیتی مشتریان که دارای یک حساب کلی (حاشیه) هستند ، چنین بیانیه هایی نیز باید قیمت بازار و ارزش بازار به بازار و ارزش اسمی هر موقعیت آینده امنیتی و سایر موقعیت های امنیتی را در حساب عمومی (حاشیه) ارائه دهند (یعنی ارزش بازار به بازار کلیه موقعیت های آینده امنیتی و ارزش بازار سایر موقعیت های امنیتی) ، ارزش کل کلیه موقعیت ها در حساب ، تعادل بدهی یا اعتبار معتبر در حساب و عمومی (حاشیه) سهام حساب. اظهارات دارای افسانه ای است که می گوید اطلاعات بیشتر در رابطه با کمیسیون ها و سایر هزینه های مربوط به اجرای معاملات آتی امنیتی در تأیید چنین معاملاتی که قبلاً برای مشتری ارائه شده است ، گنجانده شده است و چنین اطلاعاتی در دسترس مشتری خواهد بودبلافاصله در صورت درخواستاظهارات همچنین باید افسانه ای را به همراه داشته باشد که سریعاً از مشتری درخواست کند تا به عضو هرگونه تغییر مادی در اهداف سرمایه گذاری مشتری یا وضعیت مالی توصیه کند.

هیچ یک از اعضای یا شخصی که با یک عضو در ارتباط است ، حكم مشتری را برای خرید یا فروش آینده امنیتی قبول نمی كند ، یا حساب مشتری را برای تجارت معاملات آتی امنیتی تصویب می كند ، مگر اینکه کارگزار یا فروشنده امنیت مناسب را به مشتری ارائه دهدبیانیه افشای ریسک آتی و حساب مشتری برای معاملات معاملات آتی امنیتی مطابق با مفاد بند (ب) از طریق (د) از آن تأیید شده است.

در تصویب حساب مشتری برای معاملات آتی امنیتی ، یک عضو یا هر شخص مرتبط با یک عضو باید برای تعیین حقایق اساسی نسبت به مشتری ، وضعیت مالی مشتری و اهداف سرمایه گذاری ، دقت لازم را انجام دهد. اعضا باید حداقل نیازهای خالص خالص خاص را برای تأیید اولیه و نگهداری از حساب های آینده امنیتی مشتریان ایجاد کنند. براساس چنین اطلاعاتی ، یک مدیر اصلی واجد شرایط برای نظارت بر فعالیتهای آینده امنیتی ، به طور خاص با نوشتن حساب مشتری برای معاملات آتی امنیتی ، به طور خاص تصویب یا رد می کند. برای مصوبات حساب ، پرونده کتبی دلایل تأیید را شامل می شود.

(i) با توجه به مشتریان آینده امنیتی که افراد طبیعی هستند ، اعضا به دنبال بدست آوردن اطلاعات زیر به حداقل می رسند (اطلاعاتی برای همه شرکت کنندگان در یک حساب مشترک بدست می آید):

آ. اهداف سرمایه گذاری (به عنوان مثال ، ایمنی اصلی ، درآمد ، رشد ، سود تجارت یا گمانه زنی).

ح. تجربه و دانش سرمایه گذاری (به عنوان مثال ، تعداد سالها ، اندازه ، فرکانس و نوع معاملات) برای آینده ، کالاها ، گزینه ها ، سهام ، اوراق قرضه و سایر ابزارهای مالی.

(ii) علاوه بر این ، سوابق حساب مشتری باید در صورت لزوم اطلاعات زیر را شامل شود:

آ. منبع یا منابع پیش زمینه و اطلاعات مالی (از جمله تخمین ها) در مورد مشتری.

ب. توافق نامه مجوز اختیاری در مورد پرونده ، نام ، رابطه با مشتری و تجربه شخص دارای اختیار تجارت.

(iii) اعضا باید برای اطمینان از دریافت کلیه اطلاعات مورد نیاز ، از فرم تأیید حساب استاندارد استفاده کنند.

(IV) امتناع از مشتری از ارائه هر یک از اطلاعات مشخص شده در بند (i) بنابراین در زمان باز شدن حساب در سوابق مشتری ذکر می شود. اطلاعات ارائه شده به همراه سایر اطلاعات موجود در تعیین اینکه آیا حساب برای معاملات آتی امنیتی را تصویب می کند ، در نظر گرفته می شود.

(v) سابقه ای از اطلاعات به دست آمده به موجب این بند (ب) و تأیید یا عدم تأیید هر حساب ، توسط عضو به عنوان بخشی از سوابق آن مطابق بند (ب) (17) در اینجا حفظ می شود.

برای هر شخص حقیقی که حسابش برای معاملات آتی اوراق بهادار تایید شده است، سوابق و اطلاعات مالی که بر اساس آن حساب تایید شده است باید ظرف پانزده (15) روز پس از تایید حساب مشتری برای معاملات آتی اوراق بهادار برای تایید به مشتری ارسال شود.. اگر پیشینه و اطلاعات مالی در قرارداد حساب مشتری گنجانده شده باشد یا اگر عضو قبلاً اطلاعات مشتری را در ارتباط با یک حساب اختیار معامله تأیید کرده باشد، این الزام تأیید اعمال نخواهد شد. یک کپی از پیشینه و اطلاعات مالی موجود در پرونده با یکی از اعضا نیز باید ظرف پانزده (15) روز پس از اطلاع عضو از هرگونه تغییر با اهمیت در وضعیت مالی مشتری، برای تأیید برای مشتری ارسال شود.

اعضا باید تأیید اولیه و بعدی سوابق و اطلاعات مالی مشتری را با ارسال اطلاعات مورد نیاز در بندهای (ب) (i) (الف) تا (i) (f) این قانون، همانطور که در سوابق عضو موجود است و ارائه به مشتری انجام دهند. مشتری با فرصتی برای تصحیح یا تکمیل اطلاعات. در تمامی موارد، عدم مشاوره از سوی مشتری بر خلاف آن، اطلاعات تایید شده تلقی خواهد شد.

ظرف مدت پانزده (15) روز پس از تأیید حساب مشتری برای معاملات آتی اوراق بهادار، یک عضو باید از مشتری یک توافق نامه کتبی دریافت کند که مشتری از آن آگاه است و موافقت می کند که به قوانین FINRA مربوط به معاملات آتی اوراق بهادار و تعهدات خود پایبند باشد.، که مشتری یک نسخه از بیانیه افشای ریسک آتی امنیتی فعلی را دریافت کرده است. علاوه بر این، مشتری باید در چنین توافق نامه کتبی نشان دهد که مشتری از آن آگاه است و موافقت می کند که محدودیت های مربوط به موقعیت آتی اوراق بهادار را نقض نکند.

(الف) علاوه بر الزامات قوانین 4511 و 4513، هر عضو باید یک گزارش مرکزی جداگانه، فهرست یا پرونده دیگر را برای همه شکایات مربوط به معاملات آتی امنیتی حفظ و نگهداری کند، که از طریق آن می توان این شکایات را به راحتی شناسایی و بازیابی کرد.. پرونده مرکزی باید در محل اصلی کسب و کار عضو یا هر دفتر اصلی دیگری که توسط عضو تعیین می شود قرار گیرد. حداقل، فایل مرکزی باید شامل موارد زیر باشد:

برای اهداف این زیر بند ، اصطلاح "شکایت مربوط به آینده امنیتی" به معنای هرگونه بیانیه کتبی توسط مشتری یا شخصی است که به نمایندگی از مشتری ادعا می کند که شکایت ناشی از یا در ارتباط با آینده های امنیتی است. هر شکایت مربوط به آینده امنیتی که توسط یک شعبه یک عضو دریافت شده است ، باید به دفتر ارسال شود که در آن پرونده جداگانه و مرکزی حداکثر 30 روز پس از دریافت توسط دفتر شعبه که موضوع شکایت است قرار دارد. نسخه ای از هر شکایت مربوط به آینده امنیتی نیز در دفتر شعبه ای که موضوع شکایت است ، نگهداری می شود.

(ب) سابقه و اطلاعات مالی مشتریانی که برای تجارت آتی امنیتی تأیید شده اند ، باید در هر دو دفتر شعبه که حساب مشتری را ارائه می دهند و دفتر نظارت اصلی که دارای صلاحیت آن شعبه است ، حفظ شود. نسخه های حساب های حساب های آینده امنیتی مشتریان نیز باید در دفتر شعبه نظارت بر حساب ها و دفتر نظارت اصلی که دارای صلاحیت آن شعبه برای جدیدترین دوره شش ماهه است ، حفظ شود. با احترام فقط به الزامات حفظ سوابق فوق الذکر که برای دفاتر نظارت اصلی اعمال می شود ، با این حال ، اطلاعات مشتری و صورتهای حساب ممکن است در مکانی غیر از دفتر نظارت اصلی حفظ شود در صورتی که چنین اسناد و اطلاعاتی به راحتی قابل دسترسی باشند و سریعاً قابل بازیابی باشند. سایر سوابق لازم برای نظارت مناسب حسابها باید در مکانی که به راحتی قابل دسترسی به دفتر شعبه است که حساب مشتری را در اختیار شما قرار می دهد و هم به دفتر نظارت اصلی که دارای صلاحیت آن شعبه است ، حفظ شود.

(i) هیچ یک از اعضای یا شخصی که با یک عضو در ارتباط است با توجه به تجارت در آینده های امنیتی در حساب مشتری ، قدرت اختیاری را اعمال نمی کند ، یا سفارشات مربوط به آینده های امنیتی را برای یک حساب کاربری از شخص دیگری غیر از مشتری می پذیرد ، مگر مطابق با آنمفاد قانون NASD 2510 و مگر اینکه:

آ. مجوز کتبی مشتری مورد نیاز NASD Rule 2510 به طور خاص مجاز به تجارت معاملات آتی امنیتی در حساب است. وت

ب. این حساب توسط یک مدیر اصلی واجد شرایط برای نظارت بر فعالیت های آینده امنیتی به صورت کتبی پذیرفته شده است.

(ب) هنگام تجزیه و تحلیل یک حساب کاربری برای تعیین اینکه آیا باید برای معاملات آتی امنیتی تأیید شود ، هر شرکت باید اصول خاص واجد شرایط برای نظارت بر فعالیتهای آینده امنیتی را برای بررسی حساب های اختیاری تعیین کند. یک مدیر غیر از مدیر که حساب را پذیرفته است ، مبنای معقولی برای اعتقاد بر این است که مشتری قادر به درک و تحمل ریسک استراتژی ها یا معاملات پیشنهادی است ، و باید سابقه ای از مبنای این تعیین را حفظ کند. هر دستور اختیاری در زمان ورود به عنوان اختیاری در دستور مشخص می شود. حسابهای اختیاری باید بررسی نظارتی مکرر را توسط یک واجد شرایط واجد شرایط برای نظارت بر فعالیتهای آینده امنیتی که از اختیارات اختیاری استفاده نمی کنند ، دریافت کنند. مفاد این بند (18) در مورد قیمت مربوط به قیمتی که در آن یا زمان سفارش توسط مشتری برای خرید یا فروش تعداد مشخصی از قراردادهای آتی امنیتی در یک امنیت مشخص اعمال می شود ، اعمال نمی شود. به جز این که صلاحیت اعمال زمان و اختیار قیمت فقط تا پایان روز کاری که مشتری در آن به چنین اختیار ، خاص و غایب خاص و متضاد کتبی که توسط مشتری امضا شده و به آن تاریخ داده می شود ، در نظر گرفته می شود. این محدودیت در مورد اختیار زمان و قیمت اعمال شده در یک حساب نهادی اعمال نمی شود ، همانطور که در قانون 4512 (c) تعریف شده است ، طبق دستورالعمل های معتبر خوب و دارایی که به صورت "نگهدارنده" صادر شده است. هرگونه تمرین زمان و قیمت باید در بلیط سفارش منعکس شود.

(iii) هر عضو که از ابزارهای نظارتی رایانه ای برای بررسی مکرر و مناسب فعالیت اختیاری استفاده نمی کند ، باید رویه هایی را ایجاد و پیاده سازی کند تا به اصول خاص خاص برای نظارت بر فعالیت های آینده امنیتی که برای بررسی حساب های اختیاری تعیین شده اند ، برای تأیید و اولیه هر اختیاری ، نیاز داشته باشند. سفارش در روز وارد شده.

سوابق مربوط به هر معامله در قراردادهای آتی امنیتی در رابطه با آن که یک عضو یا شخص از اختیارات اختیاری استفاده کرده است ، به وضوح منعکس کننده چنین واقعیت و نشان دادن نام مشتری ، تعیین و تعداد قراردادهای آینده امنیتی ، قیمت آن است. قرارداد و تاریخ و زمان انجام چنین معامله ای.

در جایی که حساب اختیاری از برنامه های آینده امنیتی استفاده می کند که شامل استفاده منظم از یک یا چند استراتژی آینده امنیتی است ، مشتری با توضیح کتبی درباره ماهیت و خطرات چنین برنامه هایی مبله می شود.

(الف) هیچ عضو یا شخصی در ارتباط با یک عضو برای خرید یا فروش آینده امنیتی به هر مشتری توصیه نمی کند ، مگر اینکه چنین عضو یا شخص مرتبط با عضو دارای دلایل معقولی باشد که براساس اطلاعات مبله اعتقاد داشته باشدتوسط مشتری پس از استعلام معقول توسط عضو یا شخص مرتبط با عضو در مورد اهداف سرمایه گذاری مشتری ، وضعیت مالی و نیازها و هرگونه اطلاعات دیگری که توسط عضو یا شخص مرتبط شناخته شده است ، که معامله یا استراتژی تجاری توصیه شده برای آن نامناسب نیستمشتری.

(ب) هیچ یک از اعضای یا شخصی که با یک عضو در ارتباط با یک عضو در آینده امنیتی به مشتری توصیه نمی کند ، مگرتجربه در امور مالی که ممکن است از مشتری به طور منطقی انتظار داشته باشد که بتواند خطرات معامله پیشنهادی را ارزیابی کند ، و از نظر مالی قادر است خطرات موقعیت پیشنهادی را در آینده امنیتی تحمل کند.

(الف) در مراحل انضباطی FINRA ، یافتن نقض هرگونه مقررات قوانین ، مقررات یا آیین نامه ای از آژانس پاکسازی ثبت شده در بند 17a (ب) (8) قانون مبادله توسط هر یک از اعضای یا شخص مرتبطبا داشتن یک عضو درگیر معاملات آتی امنیتی که توسط چنین آژانس پاکسازی ثبت شده پاک شده است ، ممکن است به نظر می رسد که با اصول عادلانه و عادلانه تجارت و نقض قانون 2010 مغایر باشد.

(ب) در مراحل انضباطی FINRA ، یافتن نقض هرگونه مقررات از قوانین ، مقررات یا آیین نامه FINRA توسط هر یک از اعضای یا شخص مرتبط با عضو درگیر در معاملات آینده امنیتی ممکن است به نظر می رسد که با عادلانه و عادلانه رفتار کنید. اصول تجارت و نقض قانون 2010.